U.S. Treasury at ang Panukalang “Hold Law” para sa Digital Assets
Nanawagan ang U.S. Treasury sa Kongreso na isaalang-alang ang paglikha ng isang batas na tinatawag na “hold law” na partikular para sa mga digital asset. Layunin ng batas na ito na bigyang-daan ang mga crypto platform na pansamantalang i-freeze ang mga pondo na konektado sa mga hinihinalang ilegal na aktibidad. Ang rekomendasyon ay lumabas mula sa isang ulat ng Treasury sa Kongreso tungkol sa mga teknolohiya na ginagamit upang labanan ang ilegal na pananalapi na may kinalaman sa mga digital asset, na ginawa sa ilalim ng Guiding and Establishing National Innovation for U.S. Stablecoins, o GENIUS Act.
Mga Nilalaman ng Ulat
“Ang mga lehitimong gumagamit ng digital assets ay maaaring gumamit ng mixers upang mapanatili ang privacy sa pananalapi kapag nakikipagtransaksyon sa mga pampublikong blockchain.”
Idinagdag pa na ang panukala para sa hold law ay lilikha ng isang legal na safe harbor na magbibigay-daan sa mga institusyong pinansyal na “pansamantalang at boluntaryong hawakan ang mga digital asset na kasangkot sa mga hinihinalang ilegal na aktibidad” habang isinasagawa ang isang imbestigasyon.
Mga Benepisyo ng Hold Law
Ang awtoridad na ito ay maaaring pahintulutan ang mga institusyon na ipahinto ang mga kahina-hinalang paglilipat bago mailipat o ma-convert ang mga pondo sa iba pang mga serbisyo ng crypto. Ayon kay Ari Redbord, global head of policy and government affairs sa TRM Labs:
“Madaling natutukoy ng mga palitan ang mga kahina-hinalang pondo gamit ang blockchain intelligence, ngunit hindi palaging may malinaw na legal na balangkas na nagpapahintulot sa kanila na hawakan ang mga asset na iyon nang sapat na katagalan para makagawa ng aksyon ang mga imbestigador.”
Idinagdag pa ni Redbord na ang hakbang na ito ay makakatulong upang “lumikha ng isang tiyak na bintana para sa mga platform na ipahinto ang mga pondo habang ang mga awtoridad sa batas ay sumusunod sa legal na proseso.” Kung ito ay maipatupad, maaari itong “palakasin kung paano hinaharap ng mga palitan ang mga kahina-hinalang transaksyon,” at “palakasin ang mga pampubliko-pribadong pakikipagsosyo.”
Mga Hamon sa Kasalukuyang Batas
Bagaman ang mga palitan ay maaaring mag-ulat ng mga kahina-hinalang aktibidad, ang paghawak sa mga pondo ay mas mahirap sa legal na aspeto, ayon kay Andrew Rossow, public affairs attorney at CEO ng AR Media Consulting. Sabi niya:
“Ang mga bangko ay mayroon nang kakayahang ipagpaliban ang isang kahina-hinalang transaksyon, ngunit ang kapangyarihang iyon ay napakaliit at legal na mahirap.”
Ang mga institusyon ay maaaring magsumite ng isang ulat ng kahina-hinalang aktibidad, ngunit walang “malinis na statutory safe harbor na nagpapahintulot sa bangko na hawakan ang mga pondo habang ang imbestigasyon ay umuusad” nang walang utos ng korte, awtoridad ng parusa, o panganib ng pananagutan.
Ang Problema ng Crypto Exchanges
Para sa mga crypto exchange, ang problemang ito ay mas mahirap dahil walang “pending state” o “freeze” na “malinis.” Binibigyang-diin ni Rossow na habang ang Bank Secrecy Act ay nagpoprotekta sa mga institusyong nagsusumite ng mga ulat ng kahina-hinalang aktibidad nang may magandang layunin, hindi ito malinaw na nagbibigay ng pahintulot sa kanila na i-freeze ang mga pondo na konektado sa mga ulat na iyon.
Ang mga palitan na natutukoy ang mga kahina-hinalang daloy ng crypto ay kailangang pumili sa pagitan ng pagpapahintulot sa mga pondo na lumipat o i-freeze ang mga ito, na naglalagay sa panganib ng legal na exposure. Kung ang hold law ay maipatupad, magkakaroon ng malinaw na awtoridad ang mga crypto platform na ipahinto ang mga asset habang sinusuri ng mga awtoridad ang kaso, ayon kay Rossow.
Mga Panganib at Paradoxo
Ngunit binigyang-diin ni Rossow na ang ulat ng Treasury ay “nag-iwan ng maraming kahinaan na hindi nalutas,” na tumutukoy sa mga tanong tungkol sa pagiging maaasahan ng blockchain analytics at ang mga restriksyon sa “tipping off” na konektado sa kasalukuyang mga patakaran sa pag-uulat ng kahina-hinalang aktibidad.
“Kung i-freeze mo ang mga asset ng isang tao at pagkatapos ay kailangan mong maging transparent tungkol dito, ngunit hindi mo maipaalam sa kanila na nagsumite ka ng SAR, mayroon ka na ngayong isang structural paradox. Malalaman ng customer na sila ay naka-freeze; ngunit hindi nila alam kung bakit. Ito ay lumilikha ng isang legal na gray zone na kailangang samantalahin.”
Konklusyon
Gayunpaman, ang rekomendasyon ay makakatulong upang lumikha ng isang praktikal at mahalagang tool sa laban laban sa crypto fraud at money laundering, sabi ni Redbord ng TRM Labs. “Mabilis kumilos ang mga kriminal, at mas mabilis pa ang paggalaw ng mga digital asset,” aniya. “Ang isang mas pinasadyang awtoridad sa hold ay tumutulong upang isara ang agwat na iyon.”
