การปรับโครงสร้างทางการเงินในสหรัฐฯ
Porter Stansberry นักวิเคราะห์การเงินและผู้ก่อตั้ง Stansberry Research ได้กล่าวกับ Anthony Pompliano ว่าสหรัฐฯ กำลังมุ่งหน้าไปสู่การปรับโครงสร้างทางการเงินครั้งใหญ่ภายในปี 2029 โดยชี้ให้เห็นถึงการล่มสลายของระบบประกันสังคม การลดค่าของดอลลาร์ที่เร่งตัวขึ้น และปัจจัยอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้อง
ข้อสรุปสำคัญ
Porter Stansberry ระบุว่าสหรัฐฯ เผชิญกับการปรับโครงสร้างทางการเงินอย่างเต็มรูปแบบภายในปี 2029 ซึ่งเกิดจากหนี้สาธารณะที่สูงถึง 40 ล้านล้านดอลลาร์ การจ่ายดอกเบี้ยประจำปีที่เกิน 1 ล้านล้านดอลลาร์ และการล่มสลายของระบบประกันสังคม
ทฤษฎี “Fourth Turning” ของ Stansberry ชี้ให้เห็นว่าปี 2029 จะเป็นจุดสิ้นสุดที่สำคัญของวัฏจักรวิกฤตทางสังคมที่เริ่มต้นในปี 2008
Bitcoin และ ทองคำ ถูกแนะนำว่าเป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงที่ดีที่สุด เนื่องจากปริมาณเงิน M2 ขยายจาก 8 ล้านล้านดอลลาร์ เป็น 22.44 ล้านล้านดอลลาร์ ตั้งแต่ปี 2008
ทฤษฎี “Fourth Turning” และการวิเคราะห์ทางการเงิน
ทฤษฎีของ Stansberry มีรากฐานมาจากสิ่งที่เขาเรียกว่า “Fourth Turning” ซึ่งเป็นทฤษฎีวัฏจักรทางสังคมที่ได้รับความนิยมจากนักประวัติศาสตร์ William Strauss และ Neil Howe โดยระบุวิกฤตทางสังคมที่สำคัญประมาณทุก 80 ปี ในกรอบของเขา ช่วงวิกฤตปัจจุบันเริ่มต้นในปี 2008 และจะถึงจุดสูงสุดในปี 2029
ข้อโต้แย้งนี้ถูกอธิบายไว้ในหนังสือเล่มล่าสุดของเขา “2029: The End of America” ซึ่งถูกอธิบายว่าเป็นการอัปเดตที่เร่งด่วนต่อสารคดีที่เขาเผยแพร่เมื่อกว่า 10 ปีที่แล้ว
ตัวชี้วัดทางการเงิน
ตัวชี้วัดทางการเงินที่ Stansberry กล่าวถึงนั้นน่าทึ่ง เนื่องจากปริมาณเงิน M2 ของสหรัฐฯ ขยายจากประมาณ 8 ล้านล้านดอลลาร์ ในปี 2008 เป็น 22.44 ล้านล้านดอลลาร์ ในปัจจุบัน ขณะที่หนี้สาธารณะพุ่งสูงถึงประมาณ 40 ล้านล้านดอลลาร์ ทำให้สัดส่วนหนี้ต่อ GDP เกิน 120% ซึ่งเป็นเกณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับความเครียดทางการเงินในประเทศที่พัฒนาแล้ว
การจ่ายดอกเบี้ยประจำปีสำหรับหนี้สาธารณะยังเกิน 1 ล้านล้านดอลลาร์ ซึ่งกินสัดส่วนที่เพิ่มขึ้นของงบประมาณของรัฐบาลกลางที่ควรจะใช้ในการสนับสนุนโปรแกรมสังคมและการลงทุนสาธารณะ
ระบบประกันสังคมและการขาดแคลนเงินทุน
อย่างไรก็ตาม ตัวกระตุ้นที่เฉียบพลันที่สุดในระยะสั้นตาม Stansberry คือระบบประกันสังคม เนื่องจากโปรแกรมนี้เผชิญกับการขาดแคลนเงินทุนโครงสร้าง เนื่องจากความไม่สมดุลทางประชากร (อัตราส่วนของแรงงานที่ทำงานต่อผู้เกษียณอายุที่ลดลง) เกินกว่ารูปแบบรายได้ของระบบ
Stansberry อ้างว่าการปรับโครงสร้างทางการเงินอย่างรุนแรงไม่ใช่ความเสี่ยงที่หาง แต่เป็นความแน่นอนเกือบภายในทศวรรษ
การป้องกันความมั่งคั่งด้วย Bitcoin และทองคำ
ในการสนทนากับ Pompliano Stansberry ได้ระบุว่า Bitcoin และ ทองคำ เป็นเครื่องมือหลักสำหรับการรักษาความมั่งคั่งในช่วงการปรับโครงสร้าง โดยเหตุผลของเขาสอดคล้องกับทฤษฎีที่ว่า สินทรัพย์ที่มีปริมาณจำกัด ไม่ต้องมีการอนุญาต และกระจายอำนาจให้การป้องกันโครงสร้างต่อผลกระทบจากเงินเฟ้อของการขยายตัวทางการเงินและการลดค่าของสกุลเงิน
Pompliano ซึ่งได้สร้างแบรนด์สื่อรอบกรณีของ Bitcoin ในฐานะเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงจากการลดค่าของดอลลาร์ แสดงถึงการรวมตัวของสองนักเศรษฐศาสตร์มหภาคที่มีชื่อเสียงซึ่งมีข้อสรุปเดียวกัน นั่นคือ โครงสร้างของระบบการเงินสมัยใหม่กำลังเข้าใกล้จุดสิ้นสุดทางโครงสร้าง
แนวโน้มในตลาดสถาบัน
การจัดกรอบนี้สอดคล้องกับแนวโน้มที่เห็นได้ในตลาดสถาบันในปี 2026 เนื่องจากกองทุนมหภาค สำนักงานครอบครัว และบริษัทที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ได้เพิ่มการจัดสรร Bitcoin เป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงจากความเสี่ยงของสกุลเงินฟีต
Spot ETF inflows และการเปิดเผยของบริษัทในเรื่องการเงินเป็นตัวชี้วัดหลักของการเปลี่ยนแปลงนั้น และทั้งสองยังคงเร่งตัวขึ้นในช่วงครึ่งแรกของปี
ข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค
สำนักงานสถิติแรงงานของสหรัฐฯ รายงานข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภคเดือนเมษายน 2026 เมื่อวันที่ 12 พฤษภาคม โดยแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อหลักเพิ่มขึ้น…
