Peringatan Jaksa Agung Connecticut tentang Risiko DeFi
Jaksa Agung Connecticut mengeluarkan peringatan kepada konsumen mengenai risiko yang terkait dengan platform perdagangan DeFi (Decentralized Finance) luar negeri setelah seorang warga setempat kehilangan $200.000 akibat penipuan. Peringatan ini menyoroti penggunaan leverage, aset sintetis, dan keterbatasan dalam pemulihan dana.
Kasus Penipuan di Connecticut
Seorang warga Connecticut tidak dapat memulihkan dana yang disetorkan ke bursa cryptocurrency DeFi yang tidak diatur setelah ditipu oleh seseorang yang mengaku mengenalnya. Peringatan ini dikeluarkan pada 3 September dan tidak menyebutkan bursa spesifik yang terlibat atau identitas orang yang meminta transfer tersebut.
Jaksa Agung Connecticut, William Tong, bersama dengan Komisaris Perbankan negara bagian, Jorge Perez, menekankan kerugian finansial, risiko tinggi dari penggunaan leverage, ancaman keamanan, dan keterbatasan dalam pemulihan dana. Tong menyatakan,
“Platform yang menjanjikan akses yang lebih mudah dan pengembalian yang lebih tinggi dapat meninggalkan investor dengan sedikit atau tanpa jalan pemulihan jika terjadi masalah.”
Ia menambahkan,
“Ini bukan inovasi, ini eksploitasi. Lakukan riset sebelum menyerahkan uang dan ketahui perlindungan apa yang ada jika terjadi masalah.”
Platform DeFi yang Berisiko
Peringatan tersebut juga menyebutkan beberapa platform DeFi luar negeri seperti GMX, Gains Network, dYdX, Aevo, Drift Protocol, Vertex Protocol, dan Hyperliquid, yang beroperasi di luar perlindungan regulasi AS. Namun, peringatan ini tidak menyatakan bahwa warga Connecticut menggunakan salah satu dari tujuh layanan tersebut, sehingga kerugian tidak dapat dikaitkan langsung dengan platform yang disebutkan.
Banyak bursa terdesentralisasi memungkinkan trader untuk mendapatkan eksposur terleverage langsung dari dompet digital tanpa harus membeli aset yang dirujuk. Kontrak DEX permanen ini tidak memiliki tanggal kedaluwarsa dan membawa risiko likuidasi, suku bunga pendanaan, kontrak pintar, dan oracle. Pejabat Connecticut mengungkapkan bahwa beberapa platform luar negeri menawarkan leverage hingga 50x, 100x, atau bahkan 250x, yang dapat menyebabkan pergerakan pasar kecil menghapus jaminan yang disetorkan.
Risiko Leverage Tinggi
Briefing dari Commodity Futures Trading Commission (CFTC) menyatakan bahwa meskipun leverage tinggi umum di platform luar negeri, hal ini tidak melekat pada kontrak permanen, sementara leverage di platform yang diatur diatur oleh kerangka manajemen risiko. Aktivitas perdagangan di Hyperliquid menunjukkan betapa cepatnya posisi terleverage dapat mendekati penutupan paksa selama fluktuasi harga yang biasa. Pada bulan Mei, posisi short bitcoin trader senilai $20,32 juta menggunakan leverage 40x hanya berdiri sekitar 1,5% dari harga likuidasinya setelah trader menyetorkan 499.900 USDC sebagai jaminan.
Regulator Inggris juga telah mengangkat kekhawatiran terkait perlindungan konsumen mengenai Hyperliquid, yang mereka daftarkan sebagai perusahaan tidak berwenang yang mungkin menargetkan individu di Inggris. Peringatan dari Financial Conduct Authority menyatakan bahwa platform tersebut tidak berwenang dan pengguna tidak akan mendapatkan perlindungan dari Financial Ombudsman Service atau Financial Services Compensation Scheme jika terjadi masalah.
Kontrak Permanen dan Risiko Terkait
Peringatan Connecticut juga mencakup kontrak permanen yang terkait dengan perusahaan-perusahaan besar seperti Apple, Tesla, Nvidia, dan SpaceX, memperingatkan bahwa pembeli memegang taruhan terleverage pada harga sintetis, bukan pada saham yang sebenarnya. Pemilik terpusat dari platform tersebut dapat mengubah harga, menghapus aset dari perdagangan, dan menghentikan perdagangan maupun penarikan pelanggan.
Kasus Penipuan Lainnya dan Peringatan FBI
Peringatan ini muncul setelah seorang warga Connecticut lainnya melaporkan kehilangan $228.000 melalui penipuan cryptocurrency terpisah pada tahun 2025. Kasus tersebut melibatkan seorang terapis fisik pensiunan yang kehilangan akun investasi dan pensiunnya setelah terlibat dalam operasi online yang menjanjikan pengembalian menguntungkan dan membujuknya untuk melakukan pembayaran berulang. Pejabat juga memperingatkan bahwa spesialis pemulihan yang diduga atau orang yang mengaku sebagai pengacara mungkin meminta biaya di muka setelah kerugian awal.
Peringatan FBI pada bulan Juli tentang agen palsu menggambarkan penjahat yang menggunakan video yang dihasilkan oleh kecerdasan buatan, situs web pemerintah yang dipalsukan, dan janji palsu tentang pemulihan dana untuk menargetkan korban penipuan sebelumnya. Peringatan konsumen meminta warga Connecticut untuk memverifikasi apakah layanan crypto terdaftar, menyimpan catatan transaksi dan komunikasi, serta segera melaporkan dugaan penipuan.
Connecticut juga telah mengadopsi langkah-langkah perlindungan baru yang mengatur ATM cryptocurrency, tetapi pejabat negara menyatakan bahwa transaksi terdesentralisasi umumnya tetap tidak dapat dibalik meskipun perlindungan konsumen lainnya berlaku. Jaksa federal saat ini sedang mencari sekitar $47.000 dalam cryptocurrency yang diduga diambil dari lima korban melalui skema penipuan dukungan teknologi dan penyamaran pemerintah.
